
高頓CFA的考試科目一共10門,分別為:職業(yè)倫理道德、數(shù)量分析、經(jīng)濟學、財務報表分析、企業(yè)發(fā)行人、投資組合管理、權益投資、固定收益投資、衍生品投資、其他投資。
CFA一二級考所有科目,CFA三級考其中七個科目。
CFA三級科目為:職業(yè)倫理道德、經(jīng)濟學、投資組合管理、權益投資、固定收益投資、衍生工具、其他類投資。
CFA的二級考試科目包含了經(jīng)濟學、定量分析、國際金融市場與投資工具、另類投資、股權資本評估、固定收益投資分析、財務分析、企業(yè)發(fā)行人、投資組合管理、金融衍生工具、職業(yè)道德與操守,其中二級的考核重點為資產(chǎn)類別的回報和風險管理知識。
一、CFA考試各級別側重內(nèi)容:
CFA一級考試側重:知識、理解,注重工具及技術,包括資產(chǎn)估值入門及證券管理技巧,主要考察考生對投資評估及管理方面的工具及基礎概念。
CFA二級考試側重:資產(chǎn)評估分析、股票估值、固定收益、衍生品投資,針對案例考察如何對產(chǎn)品進行有效定價和投資組合分析,考試形式是針對案例分析投資績效和收益變化。
CFA三級考試側重:投資組合管理,投資績效分析和理財管理,要求考生熟知資產(chǎn)定價和投資績效分析,能夠獨立撰寫投資報告,考試形式是按照例文要求分析投資績效,獨立撰寫投資分析報告。
二、2025年CFA三級課程有哪些內(nèi)容
CFA(特許金融分析師)三級課程的內(nèi)容包括以下七個科目:
1、《職業(yè)倫理道德》:這一科目是CFA考試的重要組成部分,培養(yǎng)考生的職業(yè)道德和職業(yè)操守。涵蓋了金融投資領域的道德規(guī)范和職業(yè)行為準則,要求考生理解和遵守這些規(guī)范。
2、《經(jīng)濟學》:經(jīng)濟學是CFA考試中的基礎科目,涵蓋了宏觀經(jīng)濟學和微觀經(jīng)濟學的核心概念,如供需理論、市場機制、貨幣政策,考生需要掌握這些理論知識,并能夠將其應用于金融投資分析。
3、《投資組合管理》:投資組合管理是CFA三級考試的核心內(nèi)容,包含如何制定投資策略、選擇投資工具、評估投資組合的風險和回報??忌枰煜ね顿Y組合管理的原則和方法,并能夠根據(jù)市場變化調整投資組合。
4、《權益投資》:權益投資是CFA考試中的重要科目,涵蓋了股票投資的基本概念、估值方法、投資策略??忌枰莆展善笔袌龅倪\作機制,能夠評估股票的價值和潛在風險,并制定相應的投資策略。
5、《固定收益投資》:固定收益投資包含債券、貨幣市場工具、固定收益產(chǎn)品的投資分析。考生需要了解固定收益產(chǎn)品的特點和風險,掌握債券定價、信用評估的知識,并能夠進行固定收益投資組合的管理。
6、《衍生工具》:衍生工具是CFA考試中的高級科目,涵蓋了期貨、期權、掉期衍生品的投資分析??忌枰私庋苌返倪\作機制和風險特征,掌握衍生品定價和風險管理的方法,并能夠將其應用于實際投資中。
7、《其他類投資》:這一科目涵蓋了除上述科目外的其他投資類型,如房地產(chǎn)、大宗商品、私募股權,考生需要了解這些投資類型的特點和風險,掌握相應的投資分析方法和策略。
三、2025年CFA報考條件
1、學歷/工作經(jīng)驗要求(符合其一即可)
(1)取得學士學位
完成學士學位課程或同等項目并取得相應學位。如果不確定就讀課程是否符合此要求,可咨詢所在學校。
(2)本科在校生
報名CFA一級考試時選擇的考試窗口須處于學士學位課程或同等項目畢業(yè)月份前23個月及以內(nèi)。例如,四年制本科在校生最早可以在大二暑假參加一級考試。
(3)專業(yè)工作經(jīng)驗
在報名CFA一級考試時,必須至少連續(xù)三年獲得4,000小時的工作經(jīng)驗和/或高等教育。相關教育經(jīng)歷與工作經(jīng)歷在時間上沒有重疊,如果將工作經(jīng)驗和高等教育結合起來以達到最低小時數(shù)和年數(shù),則假設高等教育每年需要1,000小時。
專業(yè)工作經(jīng)驗是指從事要求專門的知識、教育水平或高級技能的工作。專業(yè)的工作經(jīng)驗要求應用相對高層次的判斷力和業(yè)務技能,包括領導力和團隊合作、商務溝通、批判性思維和問題解決能力、時間管理、專業(yè)判斷、分析技能、適應能力。
—專業(yè)工作經(jīng)驗不需要與投資相關。
—如果實習工作是全職且有工資的類型,可以認定為符合專業(yè)工作經(jīng)驗的要求。
—如果是在自己的企業(yè)或家族企業(yè)工作,也必須是全職的專業(yè)工作經(jīng)驗,有工資的情況下才符合要求。
2、身份證件要求
報名和參加CFA一級考試須持有效的國際旅行護照。對于計劃在中國內(nèi)地參加CFA考試的考生,除護照之外,也可以使用中華人民共和國居民身份證進行考試報名,考試當天則必須攜帶有效的國際旅行護照,才能進入考場。